Stop-loss mejo lahko določimo glede na območje odpora in podpore, lahko pa jo določimo glede na volatilnost izbranega vrednostnega papirja.

Z uporabo stop-loss meje, določene na podlagi volatilnosti zmanjšamo tveganje, da postavimo stop-loss mejo preblizu in se pozicija zapre na "preblizu postavljeni" stop-loss meji.

Najbolj pogosto uporabljen kazalnik volatilnosti za določanje stop-loss meje je ATR – Average True Range.
ATR je indikator, ki ga je razvil Welles Wilder. Najprej izračunamo True Range (TR), ki je največja od naslednjih vrednosti:

• Trenutni najvišji tečaj – trenutni najnižji tečaj
• Absolutna vrednost razlike med trenutnim najvišjim in prejšnjim zaključnim tečajem
• Absolutna vrednost razlike med trenutnim najnižjim in prejšnjim zaključnim tečajem

ATR vrednost dobimo tako, da izračunamo drsečo sredino dobljenih vrednosti TR, pri čemur uporabimo 8 periodno drsečo sredino (izbor periode drseče sredine je odvisen od časovnega okvirja trgovanja in je krajši, pri aktivnejšem, dnevnem trgovanju in daljši, pri srednjeročnem oz. 'swing' trgovanju).